מדוע טסלה (TSLA) יורדת ב-11.6% מאז דוח הרווחים האחרון?

חודש חלף מאז דוח הרווחים האחרון של טסלה (TSLA). המניות איבדו כ-11.6% בטווח הזמן הזה, תוך ביצועים נמוכים ממדד S&P 500.

האם המגמה השלילית האחרונה תמשיך לקראת פרסום הרווחים הבא שלה, או שמא טסלה צפויה לפרוץ? לפני שנצלול לאופן שבו משקיעים ואנליסטים הגיבו לאחרונה, בואו נסתכל במהירות על דו”ח הרווחים העדכני ביותר כדי לקבל שליטה טובה יותר על הזרזים החשובים.

רצף הרווחים של טסלה נמשך ברבעון השלישי

טסלה דיווחה על רווחים של 1.05 דולר למניה ברבעון השלישי של 2022, לעומת הנתון הקודם של 62 סנט ועולה על אומדן הקונצנזוס של זקס של 95 סנט. זה סימן מכת רווחים של החברה בפעם השביעית ברציפות. הכנסות גבוהות מהצפוי מייצור ואחסון אנרגיה ומגזרי השירותים ואחרים הביאו לביצועים מעולים אלה. ההערכה שלנו לשורה התחתונה הייתה 1.06 דולר למניה.

סך ההכנסות הסתכמו ב-21,454 מיליון דולר, עדות לצמיחה של 56% משנה לשנה. עם זאת, השורה העליונה תייגה את סימן הקונצנזוס של 22,323 מיליון דולר. החברה דיווחה על שיעור רווח גולמי כולל של 25.1% ברבעון המדווח. יתרה מכך, המרווח התפעולי הגיע ל-17.2%.

טייק אווי מפתח

הייצור והאספקה ​​של טסלה הסתכמו ב-365,923 ו-343,830 כלי רכב, המשקפים זינוק משנה לשנה של 54% ו-42%, בהתאמה. בזמן שהמשלוחים הגיעו לשיא, הם סימנו את סימן הקונצנזוס של 354,950 כלי רכב. האומדן שלנו עבור סך משלוחים היה 349,931 יחידות. הדגם 3/Y רשם ייצור ואספקה ​​של 345,988 ו-325,158 כלי רכב, מה שמציין צמיחה משנה לשנה של 51% ו-40%, בהתאמה. הייצור והאספקה ​​של דגם S/X הסתכמו ברבעון הנבדק ב-19,935 ו-18,672 יחידות בהתאמה.

סך הכנסות הרכב של 18,692 מיליון דולר החמיצו את רף הקונצנזוס של 19,995 מיליון דולר אך זינקו ב-55% משנה לשנה. הנתון כלל גם 286 מיליון דולר ממכירת זיכויים רגולטוריים לרכבים חשמליים, שעלו ב-3% משנה לשנה. הרווח הגולמי של כלי רכב הגיע ל-5,212 מיליון דולר, שהחמיץ את רף הקונצנזוס של 5,880 מיליון דולר. הרווח הגולמי בתחום הרכב הגיע ל-27.9%, התכווצות של 258 נקודות בסיס מהרבעון השלישי של 2021.

הכנסות ייצור ואחסון אנרגיה הגיעו ל-1,117 מיליון דולר ברבעון השלישי של 2022, בהשוואה לנתון של 806 מיליון דולר ברבעון המקביל אשתקד. הנתון עלה על רף הקונצנזוס של 910 מיליון דולר. ההערכה שלנו לאותו הדבר היה 870.4 מיליון דולר. ההכנסות משירותים ואחרים היו 1,645 מיליון דולר, עלייה משמעותית לעומת 894 מיליון דולר לפני שנה. הנתון גם עלה על רף הקונצנזוס של 1,350 מיליון דולר. ציפינו שההכנסות ממגזר השירותים והאחרות יגיעו לסביבות 1,275.4 מיליון דולר.

ההוצאות התפעוליות הסתכמו ב-1,694 מיליון דולר ברבעון המדווח, עלייה קלה לעומת 1,656 מיליון דולר בתקופה המקבילה של 2021.

פיננסיים

לטסלה היו מזומנים ושווי מזומנים של 21,107 מיליון דולר נכון ל-30 בספטמבר 2022, בהשוואה ל-16,095 מיליון דולר ב-30 בספטמבר 2021. המזומנים נטו שסופקו מפעילות שוטפת הסתכמו ב-5,100 מיליון דולר ברבעון השלישי של 2022, זינוק ב-62% משנה לשנה. הוצאות ההון שלה הסתכמו ב-1,803 מיליון דולר, לעומת 1,819 מיליון דולר שנרשמו ברבעון השלישי של 2021.

טסלה ייצרה תזרים מזומנים חופשי של 3,297 מיליון דולר במהלך הרבעון המדווח, זינק ב-148% משנה לשנה. חובות ארוכי טווח וחכירה מימונית, בניכוי החלק השוטף, הסתכמו ב-2,096 מיליון דולר, ירידה מ-6,438 מיליון דולר ב-30 בספטמבר 2021.

איך ההערכות זזות מאז?

בחודש האחרון, משקיעים היו עדים למגמת עלייה בעדכון האומדנים.

ציוני VGM

בשלב זה, לטסלה יש ציון צמיחה מצוין של A, אם כי היא מפגרת מעט בחזית ציון המומנטום עם B. עם זאת, המניה קיבלה ציון D בצד הערך, מה שמכניס אותה ל-40% התחתונים לאסטרטגיית השקעה זו.

בסך הכל, למניה יש ציון VGM מצטבר של B. אם אינך מתמקד באסטרטגיה אחת, הציון הזה הוא זה שאתה צריך להתעניין בו.

הַשׁקָפָה

ההערכות היו במגמת עלייה רחבה עבור המניה, והיקף התיקונים הללו נראה מבטיח. יש לציין כי לטסלה יש דירוג 3 של זקס (החזקה). אנו צופים תשואה מקוונת מהמניה בחודשים הקרובים.

חברה קטנה יכולה לזעזע את תעשיית החשמל

מומחה לצמיחה אגרסיבית של זקס, בריאן בולאן, איתר יצרן אמריקאי עם מחיר מניה של מתחת ל-5 דולר שמתכונן לנסיעת מפלצת. זה מגביר את הייצור של יריבה “של האדם הפועל” במחיר סביר לטסלה, בדיוק כפי שמחירי הדלק העולים והרצון לעצמאות אנרגטית אמורים להוביל את שוק החשמל לטריליון דולר בעוד 5 שנים.

ראה מלאי זה עכשיו >>

רוצה את ההמלצות האחרונות מ-Zack Investment Research? היום, אתה יכול להוריד את 7 המניות הטובות ביותר ל-30 הימים הבאים. לחץ כדי לקבל דוח זה בחינם

Tesla, Inc. (TSLA): דוח ניתוח מניות חינם

לקריאת מאמר זה באתר Zacks.com לחץ כאן.

זקס מחקר השקעות

הדעות והדעות המובעות כאן הן דעותיו ודעותיו של המחבר ואינן משקפות בהכרח את אלה של Nasdaq, Inc.

Leave a Comment